Dollargewichtete Anlagerenditen verwenden Ihre tatsächlichen Rückgabewerte.
Wenn sich die Kapital- und die Wachstumsrate Ihrer Investition innerhalb einer einzigen Periode ändern, können Sie Ihre Renditen berechnen auf zwei verschiedene Arten. Zeitgewichtete Anlagerenditen berechnen die durchschnittliche Wachstumsrate der Investition, wobei nur die Zinssätze und die jeweilige Duration berücksichtigt werden. Dollargewichtete Renditen geben jedoch den Zinssätzen, die auf höhere Schuldtitel einwirken, eine größere Bedeutung. Dollargewichtete Renditen geben Ihre tatsächlichen Renditen eindeutig an, beschreiben jedoch die Performance der Anlage nicht unabhängig von Ihren Einzahlungen und Auszahlungen.
Ziehen Sie den Wert der Anlage zu Beginn der Periode, die Sie analysieren, von ihrem Wert am Ende der Periode ab . Wenn zum Beispiel eine Investition von $ 10.000 auf $ 12.000 anwächst, ziehen Sie $ 10.000 von $ 12.000 ab, um $ 2.000 zu erhalten.
Teilen Sie diese Differenz mit dem Wert der Investition zu Beginn der Periode. Wenn Sie das Beispiel fortsetzen, teilen Sie $ 2.000 durch $ 10.000, um 0.2 zu erhalten.
Multiplizieren Sie dieses Verhältnis mit 100, um es in einen Prozentsatz zu konvertieren. 0,2 multipliziert mit 100 ergibt eine dollargewichtete Rücklaufquote von 20 Prozent. Dieser Wert ist genau, egal wie lange das Wachstum dauerte oder wie sich die Wachstumsrate im Laufe dieser Zeit verändert hat.
