Wie Man Theta-Zerfall In Optionen Ausnutzt

Nutzen Sie die richtige Strategie, um vom Zeitverfall einer Option zu profitieren.

Call-Optionen geben Ihnen das Recht, aber nicht die Verpflichtung, ein zugrunde liegendes Wertpapier zu kaufen. Put-Optionen geben Ihnen das Recht, aber nicht die Verpflichtung, das zugrunde liegende Wertpapier zu verkaufen. Alle Call- und Put-Optionen verfallen. Je näher sie ihrem Verfallsdatum kommen, desto mehr sinkt ihr Wert. Dieser Zeitabfall ist als Theta bekannt. Wenn Sie eine Call-Option kaufen, arbeitet Theta gegen Sie: Ihr Optionshandel hat nur so viele Tage Zeit, um den Preis zu erhöhen und einen Gewinn zu erzielen. Wenn Sie jedoch eine Put-Option verkaufen, profitieren Sie vom Wertverlust der Option.

Verstehe, was Theta ist und wie es deine Optionen beeinflusst. Theta misst, wie viel Geld Ihre Option pro Tag verliert. Da Theta den Wert einer Option verringert, ist dies immer eine negative Zahl. Ein Theta von -0.50 bedeutet, dass Ihre Option jeden Tag 50-Cent verliert, solange die Marktbedingungen unverändert bleiben. Zum Beispiel ist Ihre Option am ersten Tag $ 15 wert und hat ein Theta von -1.50 oder $ 1.50. Subtrahieren Sie $ 1.50 von $ 15.00, um den Wert Ihrer Option von $ 13.50 zu erhalten. Am zweiten Tag ist Ihre Option $ 1.50 weniger wert oder $ 12 ($ 13.50 minus $ 1.50).

Verkaufen Sie die Put-Option, wenn Sie glauben, dass sich das zugrunde liegende Wertpapier in einem Aufwärtstrend befindet. Wenn der Wertpapierpreis steigt, sinkt der Preis der Put-Option. Theta vergrößert den Wertverlust der Option. Jede Aktienoption kontrolliert 100-Aktien. Beispielsweise verkaufen Sie eine Aktien-Put-Option für 2,500, dh 25 für eine Option multipliziert mit 100-Aktien. Aufgrund der Auswirkungen des Anstiegs des zugrunde liegenden Wertpapierpreises und des Zeitverfalls des Theta ist die Option bei Verfall 300 $ wert, dh 3 $ für eine Option multipliziert mit 100-Aktien. Sie können die Option auslaufen lassen und $ 2,200 als Gewinn behalten ($ 2,500 minus $ 300).

Öffnen Sie Ihr Handelsfenster in Ihrem Online-Optionshandelskonto. Alle großen Broker benötigen die gleichen Informationen, um einen Trade zu platzieren. Sie müssen das Optionssymbol und die Anzahl der Optionen eingeben, mit denen Sie handeln möchten. Geben Sie den Trade als Verkaufsauftrag ein. Wenn Sie möchten, dass Ihr Trade sofort gefüllt wird, geben Sie ihn als Market Order ein. Wenn Sie möchten, dass es zu einem bestimmten Preis gefüllt wird, geben Sie den Trade als Limit-Order ein. Platzieren Sie den Trade und warten Sie auf die Bestätigung des Brokers, dass er gefüllt wurde. Überwachen Sie Ihren Handel. Verfügen Sie über eine Ausstiegsstrategie, um einen Gewinn zu erzielen oder einen Verlust einzudämmen.